Привет. С pygame не знаком, но у тебя тут вроде только одно пустое окно создаётся и всё - никакого содержимого и не должно быть. Поправь, если не прав. Что пишет при выводе? 
 Так попробуй: 
 Код
 
 import pygame    
 from pygame.locals import * 
 pygame.init()    
 size=[700,500]    
 screen=pygame.display.set_mode(size) 
 while True: 
     screen.fill( pygame.Color( 0, 0, 0 ) ) 
     for event in pygame.event.get(): 
       if event.type == QUIT: 
         pygame.quit() 
     pygame.display.update() 
     pygame.time.Clock().tick( 60 )